韩信道：“将军之言，正合寡人之意。”遂命大军勿当道扎营，以容楚军过去。

项王已至浍水，亲引五千精骑，一路开道。尘头起处，一军来迎，视之，乃齐将李必也。项王也不答话，挺槊冲杀。战不十合，李必大败，引军尽走险阻。韩信立于壁上，项王当先冲杀，所过之处，无人能挡，不由叹道：“项王虽败，何人可擒？”

灌婴立于一旁，闻之不平，毅然道：“末将不才，愿与项羽一决高下。”

韩信惊愕，旋即大笑道：“我若最终胜得楚军，擒项王者，必是将军也，我观汉营诸将，皆不能任。只是此刻尚未至缚虎之时，赌斗无益，将军无需心急。”遂令众将坚守勿出。

项王见齐兵大多不来交战，却正合了心意，遂引兵趋势而过。

韩信见楚兵已去，乃令军士重新扎营。不多时，军士来报，言汉王已招降利几，引兵进颐乡屯住，请齐王赴会。韩信乃令雍齿守寨，自引灌婴、靳歙、孔丛、陈贺四将并左右随从百余人，往颐乡大营来会。

汉王闻之，引六王出寨接入。哪六王：乃是淮南王英布、梁王彭越、韩王韩信、故衡山王番君吴芮、赵王张敖、燕王藏荼也。加上汉王刘季与齐王韩信，一共八镇诸候。各军营寨，接连四百余里。汉王得韩信至，乃令杀猪宰牛，大会将士。韩信谢过王恩，入帐就坐。

汉王道：“今诸候齐会，共逐逆臣，自当约束行止，共同进兵。然各处将士，号令不一，不择一人主将，不能成事。今欲从汝七王中择一文武兼备者，拜为三军大将，统领八路之军，共擒项羽，诸王以为如何？”

英布道：“齐王国士之风，世无二者，可为三军司命。”

韩信辞道：“淮阴小民，赖汉王不弃，独领一军，尚力不能当，万万不可当此重任！”

张敖道：“齐王自为汉将，一往无前，每战必捷，今八镇诸候，百万大军，舍去齐王为将，谁敢当之！”

众王皆力推之，韩信方允，自登坛二受汉王拜将。

韩信捧剑印在怀，谓众王道：“西楚项羽兴乱作虐，上弑故主，下掠民众，罪恶滔天，世人共愤，故天下义士共聚颐乡，替天行道，共诛国贼！今韩信受汉王嘱托，诸候推戴，得令为三军大将，自是日起，大小将校，各路军士，皆听我之节制，律令如山，不能违命。若有犯触，印、剑在此，可先斩后奏，休怨无情。”

众皆道：“谨受命！”

于是韩信查点众军之势：汉王军二十五万；英布军五万；彭越军十万；韩王信军三万；张敖军四万；藏荼军三万；吴芮军五万，加上本部齐兵十五万，共计七十万。韩信查点已毕，令齐兵皆来颐乡会合。韩信复升帐，聚诸王发令进兵。韩信居主位，汉王侧席听之。

韩信道：“楚军初出彭城，有兵四十余万，及英王、长沙王归汉，临江王死事，尚余三十余万。后因分兵齐、梁、淮北，加之数战所折，又损近十万，余二十余万。今又折北数阵，多有溃散，料其只余十数万人。项王一生征战，徒仗勇力，不识计谋，不知补缺。纵使曾在大梁、河南征招兵勇，其势亦不足二十万，且多为疲惫之军。真正善战者，不过项王亲随五万精卒。今我以七十五万大军，逐其不足二十万劳蔽之士，其势必定也。望各军奋勇当先，勿怀犹豫也。”众军闻之，势气大涨，皆有请战之意。

韩信又道：“项王此去，欲复夺彭城。我已设计为守，料不能速下，必屯兵于垓下，以山势之险，欲与我一决雌雄。吾曾数游此地，山中险峻，尽在掌握之中。今当速进，与项王决战垓下，以定天下大势。淮南王英勇，可为前部，衡山王粮食足备，可为各军接济所需。其余依次进发，共往垓下会战。”众王见韩信调度自若，各自佩服。于是三军拔寨，号称百万大军，尽往垓下而来。

项王兵至垓下，季布道：“韩信颇能用兵，当知彭城之重，虽往陈郡与刘季会合，必留重兵把彭城。大王不如立壁垓下，西借险势以阻敌兵，再遣一将往攻彭城，此守彼攻，徐徐图之，成与不成，皆在天命。”

项王道：“寡人既已东归，意必复得彭城。汝可引一军驻营向西，寡人自提兵去取彭城。”

季布道：“敌军来众，非大王不可拒之，臣虽受命，诚恐不能胜任。”

项王道：“寡人十日必下彭城，汝当力阻汉军之行。”遂不听季布之计，令其驻军西阻诸候，留项缠守住大寨，自领十万军往取彭城。

齐将泠耳受齐王韩信之托，严密守城，并不出战。项王引军攻打，城中军民惧项王之暴，只恐复为其主，又知汉王引天下诸候已近垓下，遂上下一心，依仗城高壕险，力保城池不失。

项王攻打十余日，伤卒无数，只是不能取城，心甚烦闷，一筹莫展。

英布为众诸候先军，离垓下五十里。见山中虽扎下人马，并不甚多，英布问周殷道：“垓下地势险要，又有楚兵驻守，我若纵兵向前，敌以伏兵来袭，恐反为其败。但若不敢进取，坐地待援，必为众诸候所笑。”

周殷道：“项王为人，臣深知也，其必不肯据地势之险为守，而径以大军往攻彭城。量此时虽有军兵把守山口，其势必不能挡我。大王切勿犹豫，只管进兵，若项王醒悟，复引军来守，时机已失也。”英布大喜，遂往营前搦战。

季布引军出，指英布道：“项王一向待你不薄，为何反投敌寇，兵伐故主。”

英布道：“杀我妻妾子女，夺我九江之地，何谓不薄？今我诸候百万雄兵来伐，项王必败，汝等皆不知身归何处。你我故交，危急之时，我不逼你。以为今之势，你不如敛众来降，转投明主，可望富贵无极也。”

季布大怒，催马来战，英布挺矛接住厮杀。二人一来一往，战到四、五十回合，季布终不能敌，拨马败走。英布挥军掩杀，乘势逐过前山，直至逼营前。

项缠接应季布回营，使弓箭手射住英布之军。英布见不能得手，遂依山扎下大营。

季布谓项缠道：“敌来甚众，你我兵少，如何能挡。不如坚守大寨，飞报项王，再定退敌之策。”项缠只得听从此计。乃深壁不战，使人往报项王。英布见到，亦收兵回去，静等大军来会。

次日，汉王引后军到，韩信谓汉王道：“垓下易守难攻，项羽若居险守之，恐一时尚无进兵之策。今英王已近楚营，量项王并未伏兵前山。若有亚父、周殷在彼，不至有此失计。今既兵至，可分兵扎于山中险恶，臣料项羽不能复夺彭城，必于垓下与我一决胜负。项羽勇悍，力敌万人，我军虽众，若力战之，亦难轻易得手。今九里山南拒垓下，北临彭城，项羽不知以兵据守，乃天助大王成事，可早入山屯扎。”

汉王然之，遂引军北入九里山，令各诸候分兵择险要处安营扎寨，自与众王皆至英布前营相会，共议破敌之策。